- 中国の人工知能企業DeepSeekは、今月初めにオープンソースの推論モデルR1をリリースしました。
- R1の性能とコストのバランスが優れており、OpenAI、Anthropic、Alphabet GOOGL/GOOGの高度なモデルに匹敵している一方で、トレーニングコストが実質的に低いです。
- R1の発表と著しく低い価格（OpenAIの最新推論モデルの90％以上低い）は、大手の米国のテック企業が生成的AIに何十億ドルもの資本支出を行っている必要性について投資家の懸念を引き起こしました。
- Microsoft（株価$490）、Amazon（$200）、Alphabet（$220）の公正な価値評価を維持し、これらの大手企業がLLM（大規模言語モデル）の商品化によって恩恵を受けており、AIへの支出が彼らのパブリッククラウド事業に追い風をもたらしていると見ています。
私の考え:
DeepSeekのR1がトレーニングコストを劇的に下げたことで、大手米国テック企業も同様のAI技術を採用してコストを削減することが期待されます。LLMの価格が下がることで、パブリッククラウドベンダーの主要商品であるクラウドインフラの価値と利用が増加するという展望は興味深いです。今後もAIへの支出が増加し、トレーニング先端モデルではなく生成的AIの需要が伸びることが期待されます。